Buenos Aires — El triunfo de La Libertad Avanza en las primarias del 13 de agosto, que posiciona a Javier Milei como un candidato fuerte de cara a las elecciones generales, tuvo un impacto inicial negativo en los mercados, ya que los agentes financieros auguraban un triunfo de Juntos por el Cambio. En la rueda de hoy, los bonos argentinos en dólares tuvieron retrocesos por encima del 7%.
Estos son los movimientos que se observan en los títulos emitidos bajo jurisdicción extranjera:
- El Global 2029 (GD29) cayó 8,18%
- El GD30 (principal referencia) retrocedió 7,96%
- GD35: -7,25%
- GD38: -7,2%
- GD41: -8,5%
- GD46: -7,63%
Entre los bonos ley local, la pantalla de Bolsas y Mercados Argentinos (ByMA) muestra retrocesos también
- El Bonar 2029 (AL29D) cayó 12,02%
- AL30D: -13,30%
- AL35D: -8,25%
- AE38D: -9,32%
- AL41D: -7,93%
Así vienen los ADR y el S&P Merval
En lo que refiere al mercado de renta variable, el S&P Merval subió 3,3% en pesos, pero el avance del contado con liqui borró la suba del índice bursátil medido en dólares y quedó prácticamente neutro.
En tanto, los ADR argentinos en Estados Unidos mostraron un panel dominado casi en su totalidad por las velas rojas.
Las mayores caídas las sufrieron Supervielle (-9,1%) y Banco Macro (-7,5%). Entre los ADR más significativos, YPF cayó 1,8% y Grupo Financiero Galicia bajó 5,9%.
¿Qué se dijo en el mercado?
“Lo de ayer es un cisne negro”, reseñó un informe de la consultora 1816. Y añadió: “No era el escenario base de nadie y obliga a recalcular las inversiones”.
En tanto, la consultora PxQ, que dirige Emmanuel Álvarez Ágis (viceministro durante el gobierno de Cristina Kirchner), escribió en un informe: “La dolarización es hoy, en su versión más básica, una propuesta imposible sin generar algún tipo de default, dado que el BCRA tiene reservas netas negativas por valor de -US$ 8.098. Reservas netas negativas significa que la deuda de corto plazo (que vencen en el próximo año) del organismo supera por ese valor a las reservas propias. Por tanto, si el BCRA decidiera utilizar las reservas del lado del activo para dolarizar, eso supondría defaultear alguno de sus pasivos de corto plazo, siendo el más abultado el Swap con la República Popular de China”.
Desde Aurum Valores, consideraron que en las PASO, “se dio el escenario que más incertidumbre genera”, y por lo tanto, el peor para los activos argentinos. El documento, explica: “La división de los votos en tres tercios dificultará la posibilidad de pensar escenarios estáticos. La situación será muy dinámica en función de las declaraciones de los candidatos y de las acciones que emprenda el gobierno para tratar de mejorar su performance en octubre”.
