Ciudad de México — IFM Investors, un fondo australiano enfocado en infraestructura, prepara una Oferta Pública de Adquisición (OPA) por las acciones del operador mexicano de carreteras Aleática que aún no están en su control.
Aleática, anteriormente conocida como OHL México, cotiza en la Bolsa Mexicana de Valores desde noviembre de 2010. IFM Investors cuenta con una participación accionaria de poco más de cerca de 86% y con la OPA busca adquirir el 14,3% restante.
Los planes de la OPA, sujetos a la aprobación de la Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV), consideran una oferta por hasta US$444 millones de dólares, informó el fondo australiano en un comunicado.
La propuesta marca una ampliación en la apuesta de IFM Investors por la empresa mexicana que adquirió en 2018 de la española OHL. Bajo la administración de OHL, la compañía pasó por señalamientos de supuestos actos de corrupción por parte de sus directivos. Las acusaciones fueron descartadas por los reguladores, tras una investigación.
Los activos de Aleática consideran nueve concesiones viales y carreteras en México.
La propuesta de Oferta Pública de Adquisición será de MXN$37 por cada acción de Aleática, una prima de 118% respecto al precio del cierre del 4 de octubre que fue de MXN$17, dijo IFM Investors en el comunicado.
Las ofertas públicas de adquisición de acciones deben cumplir con una opinión sobre la razonabilidad de la oferta, que deberá ser respaldada por el Consejo de Administración.
“En vista de la liquidez relativamente baja de las acciones de Aleática, IFM Investors considera que la Potencial Oferta Pública representa un valor significativo para los accionistas de Aleática”, dijo IFM en el comunicado.
Si los planes de IFM Investors prosperan, el fondo tiene la intención de llevar a cabo el desliste voluntario de las acciones de Aleática.
Aleática se sumaría al grupo de empresas que preparan su salida del mercado accionario mexicano, como es el caso de Bachoco, Grupo Sanborns y Grupo Aeroméxico. Recientemente han salido del mercado mexicano Fortaleza, Elementia, Grupo Lala, Biopappel, entre otras.
Reacciones en el mercado
Las acciones de Aleática subían más de 81% la mañana del 5 de octubre, luego del anuncio de la propuesta de OPA de IFM Investors.
Tras la noticia, Paulo Díez Gargari, representante legal de la empresa de cobro de peaje Infraiber, que ha mantenido una larga disputa legal con Aleática, hizo un llamado a la Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV) a proteger los intereses de los accionistas minoritarios.
El abogado escribió en su cuenta de Twitter que la propuesta de IFM “pretende estafar a México y a los accionistas minoritarios”. Los comentarios de Díez Gargari se dan luego de que Infraiber fue juzgada por causar daño moral contra Aleática.
Esta historia fue actualizada el 5 de octubre a las 10:14 horas con información adicional en los tres últimos párrafos.
