Bloomberg — Las bolsas de Asia subían luego del repunte que registraron las acciones en Estados Unidos y del aumento de los bonos del Tesoro. Los débiles datos de la industria manufacturero aplacaron los temores de una subida de tasas más agresiva por parte de la Reserva Federal.
Las acciones subían en Australia, Japón y Corea del Sur, parece que los inversores están ignorando la noticia de que Corea del Norte disparó un misil sobre Japón, de alcance intermedio, por primera desde 2017.
Los futuros de la renta variable estadounidense ganaban después de que el S&P 500 tuviera su mejor día desde julio. Los rendimientos del Tesoro cayeron de forma generalizada, y el tipo a 5 años bajó hasta 31 puntos básicos después de que un indicador de fabricación estadounidense disminuyera más de lo esperado.
Los operadores redujeron las apuestas sobre las subidas de la Reserva Federal, y los swaps vinculados a las fechas de las reuniones de la Reserva Federal cayeron bruscamente para principios de 2023. La tasa de interés del contrato de la reunión de marzo cayó, sugiriendo un tipo de interés máximo del 4,45% el próximo año, por debajo de los recientes máximos por encima del 4,60%. El dólar cayó.
La última señal de que las cinco subidas de tipos de la Reserva Federal, que suman un total de 3 puntos porcentuales, pueden estar pasando factura, es que el indicador de actividad industrial del Institute for Supply Management cayó a su nivel más bajo en dos años. Según Ed Yardeni, un veterano del mercado que acuñó términos como “modelo de la Fed” y “vigilante de los bonos”, la Fed debería considerar la posibilidad de detener su campaña de endurecimiento tras una nueva subida de los tipos de interés en noviembre.
Las acciones estadounidenses se recuperaron en el primer día de negociación del mes, después de que el S&P 500 registrara su peor septiembre en dos décadas, una venta impulsada por la preocupación de que un endurecimiento excesivo de la Fed pudiera llevar a la economía a una recesión. Otros datos que se publicarán esta semana, en particular el informe mensual sobre las nóminas del viernes, deberían dar pistas sobre la evolución del mercado laboral.
Los oradores de la Reserva Federal continuaron con el bombo de las subidas de tipos. El presidente de la Fed de Nueva York, John Williams, dijo que el banco central estadounidense aún no ha subido los tipos de interés a niveles que restrinjan el crecimiento económico, y que el endurecimiento aún tiene un camino “significativo” por recorrer.
“Creo que hemos subestimado el dolor de la paralización”, dijo Nicole Webb, vicepresidenta senior y asesora financiera de Wealth Enhancement Group, en Bloomberg Television. “En algún momento la Fed dejará de subir, pero sin embargo el tiempo que nos retengan o suspendan sigue siendo una incógnita”.
La decisión sobre los tipos de interés en Australia será el centro de atención el martes. Los mercados chinos en tierra firme permanecerán cerrados esta semana por vacaciones, mientras que la bolsa de Hong Kong estará cerrada el martes por el Festival Chung Yeung.
Por otra parte, el petróleo se estabilizó tras la mayor subida de un día desde mayo, ya que los operadores esperaban que la OPEP+ cumpliera las expectativas de un importante recorte de la oferta. La decisión final no se tomará hasta que los ministros se reúnan en Viena el miércoles.
Los activos brasileños se dispararon después de que el presidente Jair Bolsonaro se asegurara el paso a la segunda vuelta de las elecciones contra Luiz Inácio Lula da Silva, ya que los inversores se alegraron de que el presidente en funciones obtuviera un resultado mejor de lo esperado y apostaron a que su contrincante de izquierdas se verá obligado a moderar sus posturas en la segunda parte de la carrera. El lunes, el real fue la moneda que mejor se comportó entre las principales divisas del mundo.
Algunos de los principales movimientos de los mercados:
Acciones
Los futuros del S&P 500 sumaban un 0,4% a las 9:11 de la mañana, hora de Tokio. El índice S&P 500 subió un 2,6%.
Los futuros del Nasdaq 100 subieron un 0,6%. El índice Nasdaq 100 subió un 2,4%.
El índice Topix de Japón subió un 2,1%.
El índice Kospi de Corea del Sur subió un 1,3%.
El índice S&P/ASX 200 de Australia ganó un 2,2%.
Divisas
El índice Bloomberg del dólar al contado sufrió pocos cambios
El euro subió un 0,1%, hasta 0,9829 por dólar
El yen japonés se mantuvo estable en 144,56 por dólar
El yuan cayó un 0,1% a 7,1088 por dólar
La libra esterlina apenas variaba a 1,1322 por dólar
Bonos
El rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años disminuyó tres puntos básicos, hasta el 3,61%.
El rendimiento de los bonos australianos a 10 años cayó 19 puntos básicos, hasta el 3,71%.
Criptomonedas
El Bitcoin subió un 0,4% hasta los 19.682 dólares
El éter avanzó un 0,4%, hasta 1.328 dólares
Materias primas
El crudo West Texas Intermediate cayó un 0,1% a 83,52 dólares el barril
El oro apenas varió a 1.699,57 dólares la onza
--Con la ayuda de Richard Henderson.
