QUITO — Cinco empresas se unieron al mercado de valores nacional en las últimas semanas. Las compañías pertenecen al sector alimenticio, bancario, de servicios, salud y supermercados del Ecuador. Las emisiones se dieron en la Bolsa de Valores de Guayaquil (BVG) y bordean los US$ 40 millones. Para la BVG, “es importante que cada vez sean más las empresas que negocian en el mercado de valores porque esto genera un impacto positivo en la economía local y contribuye a que las diversas compañías obtengan los recursos necesarios con atractivas tasas de interés”.
Estas son las empresas que emitieron recientemente en bolsa:
LA FABRIL
La Fabril, empresa de alimentos, colocó el 30 de noviembre su decimotercera emisión de papel comercial por US$ 25 millones. Este proceso se efectuó a través de la BVG y SilverCross Casa de Valores de Guayaquil (agente colocador y estructurador) con una calificación de riesgos AAA por parte de Globalratings. Esta industria ecuatoriana prevé destinar el financiamiento que obtendrá para generar capital de trabajo. Con esto podrán realizar el lanzamiento de nuevos productos. Asimismo, diversificará sus fuentes de fondeo.
“Este toque de campana es un hito relevante. Es nuestra decimotercera emisión por US$ 25 millones y no solo nos permite continuar fortaleciendo nuestras relaciones con nuestros inversionistas y mercado de valores, sino superar la barrera de los US$ 400 millones que hemos emitido en el mercado de valores, lo cual demuestra la confianza que se tiene de parte de los inversionistas y de parte de los emisores”, afirmó Mario Vernaza, director financiero y administrativo de La Fabril.
CARVAGU
CARVAGU S.A., más conocida por su marca Nature´s Garden, colocó el 14 de diciembre su segunda emisión de obligaciones por el monto de US$ 10 millones. Esta empresa, que se especializa en la fabricación de productos y sustancias medicinales, realizó este proceso a través de la BVG y Metrovalores Casa de Valores (agente colocador y estructurador) con una calificación de riesgos AA+ por parte de Globalratings.
Este grupo ecuatoriano prevé destinar el 70% del financiamiento para la sustitución de deuda con inteligencia financiera a un interés mucho más barato y con mayores plazos, mientras que el 30% restante será utilizado para capital de trabajo para lograr su objetivo de internacionalizar la marca.
“La Bolsa de Valores de Guayaquil y Metrovalores nos han apoyado muchísimo en lo que representa la estructuración y colocación, así como con este evento que nos ayudar a salir a la luz con los inversionistas”, dijo Juan Pablo Alvear, gerente financiero de Carvagu.
EMPACALLE S.A.
Empacalle, empresa ecuatoriana que se dedica a la fabricación y comercialización de “Las Empanadas del Paco”, realizó su primera emisión de obligaciones el 17 de noviembre por US$ 600.000. Plusvalores Casa de Valores fue el agente colocador, la calificación de riesgos otorgada fue AA por parte de Class International Rating. Para conmemorar ese hito, la BVG se realizó el primer toque de campana para una pyme que se inscribe en el Registro Especial Bursátil (REB).
Con estos fondos, esta pyme tiene planeada la adquisición de nueva maquinaria automatizada que permitirá llevar a cabo su ambicioso proyecto de incrementar su producción actual de 8.000 unidades diarias a 20.000. Este proyecto viene de la mano con su intención de exportar su producto y expandir la marca a nivel internacional.
“Hoy en día tenemos una buena estructura, pero la vamos a robustecer y por eso hemos acudido a la Bolsa de Valores de Guayaquil”, dijo Xavier Medrano, director de marca de Empacalle S.A.
BANCO COOPNACIONAL
Banco CoopNacional realizó el 9 de noviembre la emisión de certificados de depósito a plazo desmaterializado en el sector bursátil. Esto permite que la institución financiera pueda colocarlos en el mercado de valores y a los inversionistas les da la posibilidad de venderlos en cualquier momento antes de su vencimiento.
“Con esta fuente de fondeo, apoyaremos a emprendimientos de microfinanzas para conseguir recursos que permitan al cliente tener holgura para crear su propio producto, servicio o empresa en un plazo adecuado”, afirmó Jorge Jácome, vicepresidente de Banco CoopNacional.
COHERVI
COHERVI S.A., cadena de supermercados de la costa ecuatoriana, realizó el 14 de diciembre su tercera emisión de obligaciones por un monto de US$ 3 millones. Este proceso se llevó a cabo a través de la BVG y Metrovalores Casa de Valores de Guayaquil (agente colocador y estructurador).
Los voceros de la empresa emisora destacaron la importancia de acudir al mercado de valores y la gran oportunidad que les brinda al visibilizar su accionar ante los diversos inversionistas que se encuentran en el país.
“Es una gran noticia anunciar que estos US$ 3 millones han sido prácticamente colocados en su totalidad. Eso demuestra que los inversionistas y los emisores creen en el mercado de valores, lo ven positivamente y nuestro compromiso es apoyar esa gestión”, indicó Ricardo Rivadeneira, presidente de la Bolsa de Valores de Guayaquil.
El mercado bursátil de Ecuador es relativamente pequeño, en comparación con sus vecinos (Colombia y Perú) y otros países. Esto se debe, principalmente, a la inexistencia de una cultura bursátil. Sin embargo, para este año tiene una importante proyección de crecimiento.
