Bloomberg Opinión — Con la inflación causando estrés en todos los grupos de edad, aquí hay algunas palabras tranquilizadoras para los jubilados preocupados por las advertencias de que sólo deberían estar aprovechando el 3%, en lugar del 4% de sus carteras: mantenga la calma y gaste.
Por supuesto, esto no se aplica a muchos jubilados, pero el tipo de persona que se preocupa por las tasas de retirada adecuadas probablemente esté ahorrando con diligencia para la jubilación, o ya lo haya hecho. Un problema mayor, según los asesores financieros, es que demasiados de sus clientes no gastan lo suficiente del dinero que han ahorrado. Están tan paralizados por el riesgo de agotar sus ahorros, que escatiman más de lo necesario.
Es un buen recordatorio de cómo la planificación de la jubilación depende de factores emocionales que son independientes de los riesgos asociados, por ejemplo, a la inflación o a una menor rentabilidad de los bonos. En la estimación de cuánto tiempo se va a vivir o cuánto se quiere dejar a los hijos hay mucho más que algoritmos y tablas actuariales.
Primero, es útil pensar en cualquier tasa de abstinencia sugerida (3% o 4%) como un mero punto de partida. Las situaciones y preferencias personales determinarán si la cantidad debe ser mayor o menor. Además, recuerde que la mayoría de los modelos que detallan cuál es una cantidad “segura” para gastar durante la jubilación asumen la misma cantidad fija de retiros de cartera cada año. En realidad, pocas personas viven así.
También es útil considerar el porcentaje de activos que están garantizados, como los beneficios del seguro social y las anualidades, al calcular un monto de gasto apropiado durante la jubilación. Un estudio realizado por David Blanchett, jefe de investigación sobre jubilaciones de la firma de gestión de inversiones PGIM, mostró que los ingresos garantizados tenían el mayor impacto en las tasas de retiro óptimas en comparación con otras variables, como los rendimientos proyectados de la cartera.
Así que adelante, remodele su cocina o cualquier otra cosa que hubiera esperado hacer en su jubilación, como viajar, cuando pase la pandemia. Milo Benningfield, un planificador financiero certificado en San Francisco, dice que tuvo clientes antes de Covid-19 que pospusieron viajar porque estaban preocupados por gastar demasiado al principio, pero luego tuvieron problemas de salud y nunca tomaron las vacaciones de sus sueños. La pandemia sólo ha hecho que esas oportunidades perdidas sean más obvias.
Otro planificador certificado, Jeremy Portnoff, en Irvine, California, dice que tiene un cliente al que tiene que recordarle que gaste dinero. “Hay un cambio mental que ocurre una vez que termina el cheque de pago, y para muchos se establece la ansiedad y entran en modo de preservación”, dice Portnoff. El paso del tiempo, que permite una mayor comodidad con la jubilación, junto con recordatorios de cómo se han asignado las carteras para resistir diferentes escenarios puede ayudar.
A veces, el uso de una calculadora de tasa de mortalidad en línea puede aclarar algunos de los pensamientos psicológicos sobre la longevidad, como pensar que morirás cerca de cuando lo hicieron tus padres. La Academia Estadounidense de Actuarios y la Sociedad de Actuarios tienen disponible uno llamado Longevity Illustrator, que también se puede usar para parejas.
Para aquellos que continúan preocupados por sobrevivir a sus ahorros, comprar una anualidad de bajo costo puede ser una mejor solución que continuar retirando sumas insignificantes de las carteras.
Un enfoque similar puede funcionar para los costos de atención a largo plazo. En lugar de vivir con demasiada pobreza por temor a gastos de salud desconocidos y exorbitantes en el futuro, aquellos que son solteros y no tienen parientes potenciales que los ayuden con la atención pueden considerar comprar una póliza de atención a largo plazo.
Pero, muchos sospechan de las pólizas o retroceden ante sus altas primas. Otra opción es crear una cuenta separada que podría usarse para financiar un cierto período de tiempo para la atención. Los estudios muestran que el tiempo promedio necesario para la atención a largo plazo es de aproximadamente tres años. (Las mujeres tienden a necesitar 3,7 años, mientras que los hombres necesitan 2,2 años).
Finalmente, a veces la razón del gasto de jubilación demasiado conservador es el deseo de dejar dinero a los hijos o nietos. Eso es benevolente, pero generalmente es más productivo descubrir por qué es una prioridad y establecer cantidades específicas y para quién, en lugar de tener metas abstractas para asegurarse de que los miembros de la familia sean “atendidos”. Intenta cuidarte primero.